Hver er meðalávöxtun verðbréfasjóðs?

Efni.

• Horfðu á langtímaskil
• Veldu viðmið
• Íhugaðu Skil eftir flokkum
• Hvernig verðbréfasjóðir bera sig saman við aðrar fjárfestingar
• Kjarni málsins

Ef þú ert að skoða fjárfestingu í verðbréfasjóðum, viltu fá tilfinningu um meðalávöxtun áður en þú gerir einhverjar hreyfingar. Árið 2019 hafa verðbréfasjóðir í sjö breiðum flokkum að meðaltali skilað um 13% ávöxtun, meira en tvöfalt meðalársávöxtun síðustu 15 ár. Bandarískir stórbréfasjóðir hafa verið besti flokkurinn af þeim sjö sem við skoðuðum og skammtímabréfasjóðir verstir. Hérna er sundurliðun og það sem þú þarft að vita þegar þú metur möguleika þína.

Horfðu á langtímaskil

Þó fyrri árangur sé engin trygging fyrir framtíðarafkomu getur söguleg ávöxtun veitt eðlilegar væntingar um vöxt fjárfestingar með tímanum.

Einn áreiðanlegri mælikvarði framtíðarafkomu er meðalávöxtun síðustu 15 ára. Skammtímaafkoma er mjög mismunandi og jafnvel að skoða síðustu 10 ár tekur kannski ekki heildarmyndina.

Með því að nota S&P 500 vísitöluna sem viðmið hafa hlutabréf verið með meðalávöxtun næstum 13% síðastliðin 10 ár og um 9% undanfarin 15 ár. 15 ára talan er raunsærri spá fyrir afkomu í framtíðinni vegna þess að hún felur í sér nýjustu leiðréttinguna, bjarnamarkaðinn frá 2008.

Veldu viðmið

Þar sem það eru til margar mismunandi gerðir verðbréfasjóða er best að gera samanburð á eplum og eplum við viðeigandi viðmið. Til dæmis, til að mæla stóran hlutabréfasjóð, getur þú notað S&P 500, sem endurspeglar 500 stærstu bandarísku fyrirtækin.

Annað viðmið er meðalárangur fyrir tiltekinn flokk verðbréfasjóða. Svo að stór hlutabréfasjóður með vaxtarmarkmið væri flokkaður sem stór vaxtarsjóður. Ávöxtun flokka endurspeglar raunverulegan árangur vegna þess að ávöxtunarstuðull í kostnaðarhlutföllum - hversu mikið fjárfestir greiðir fyrir rekstur sjóðsins. Vísitölur endurspegla aftur á móti ekki útgjöld.

Íhugaðu Skil eftir flokkum

Þar sem það eru svo margar mismunandi gerðir verðbréfasjóða og engin leið að rekja allan alheiminn er best að skoða flokka.

Verðbréfasjóðir fjárfesta aðallega í hlutabréfum, skuldabréfum eða reiðufé (eða einhverri samsetningu). Innan hvers eignaflokks eru margir flokkar. Til dæmis er hægt að skipuleggja hlutabréfasjóði eftir markaðsvirði (stórhettu, miðhettu o.s.frv.), Eftir löndum eða svæðum eða eftir atvinnuvegi, svo sem heilsugæslu eða tækni.

Hérna eru meðalávöxtun verðbréfasjóða fyrir sjö helstu flokka sem Morningstar, Inc. notar. Tölurnar tákna meðaltal allra verðbréfasjóða, þar með taldar vísitölusjóðir, innan viðkomandi flokks. 3-, 5-, 10- og 15 ára tölurnar tákna meðalávöxtun yfir tiltekin tímabil. Síðasta röðin er meðaltal sjö helstu flokka.

Athugið: Meðaltal flokka var ákvarðað með því að fletta upp tilteknum sjóði og bæta við eða draga myndina '+/- flokkur' sem sýnd er undir viðkomandi 'Heildarávöxtun%.' Fjármunirnir sem notaðir voru til að finna meðaltöl í flokknum voru:

• Stór hlutabréf í Bandaríkjunum: Vanguard 500 vísitölufjárfestir
• Bandarískt miðhettu lager: Fidelity miðhettu lager
• Bandarískt smásölufyrirtæki: Vanguard smærri vísitölu INV
• Alþjóðlegt stórt hlutabréf: Putnam International Equity A
• Langtímaskuldabréf: Vanguard langtímaskuldabréfavísitala fjárfestir
• Millibilsskuldabréf: Vanguard Heildarskuldabréfamarkaðsvísitala INV
• Skammtímaskuldabréf: Vanguard skammtímaskuldabréfavísitala INV

Hvernig verðbréfasjóðir bera sig saman við aðrar fjárfestingar

Ef litið er á sjö helstu flokka verðbréfasjóða hér að ofan er meðalávöxtunin 6% -7%, langt undir meðallagi fyrir árið 2019.En jafnvel þegar litið er til lengri tíma litið fara verðbréfasjóðir fram úr verðbólgu og standa sig betur eins og aðrar tegundir fjárfestinga, þar með talið innstæðubréf, 10 ára bandarísk ríkisskuldabréf og gull.

Meðalvextir fyrir 5 ára geisladisk hafa verið undir 2% mest síðustu 10 árin. Tíu ára ríkisskuldabréf hafa skilað 2,66% ársávöxtun á þessu tímabili og gull hefur verið að meðaltali 3,14%. Jafnvel 10 ára ársávöxtun fasteignafjárfestinga er aðeins 3,45%, mælt með S&P CoreLogic Case-Shiller bandaríska ríkisverðs NSA vísitalan.

Kjarni málsins

Ársávöxtun til langs tíma gefur eðlilegri væntingar um afkomu í framtíðinni en skammtíma ávöxtun, sem er sveiflukenndari og óútreiknanlegri. Ef þú ert að skoða verðbréfasjóði eða aðrar fjárfestingar skaltu ákvarða tilgang og tímaramma fjárfestingarinnar og meta áhættuþol þitt. Til að byggja upp auð með tímanum skaltu horfa fram úr verðbólgu.

Eftirstöðvarnar veita ekki skatta, fjárfestingar eða fjármálaþjónustu og ráðgjöf. Upplýsingarnar eru settar fram án tillits til fjárfestingarmarkmiða, áhættuþols eða fjárhagsaðstæðna neins ákveðins fjárfestis og henta kannski ekki öllum fjárfestum. Fyrri árangur er ekki til marks um árangur í framtíðinni. Fjárfesting felur í sér áhættu þar á meðal hugsanlegt höfuðstólstap.